Schulden zurückzahlen oder lieber sparen?

Oft wachen Menschen aus finanzieller Sicht erst auf, wenn ihnen die Schulden drohen über den Kopf zu wachsen. Sobald die Erkenntnis über die prekäre Lage gewonnen ist, erweist sich dieser Zeitpunkt später oft als ein Umkehrpunkt im Leben. Die Betroffenen haben in dieser Situation den festen Entschluss gefasst, die Verbindlichkeiten so schnell wie möglich zurückzuzahlen. Gleichzeitig möchten sie aber auch anfangen Geld zurückzubehalten, um langfristig Vermögen aufzubauen. Der Wille diesen Weg zu gehen, ist ein erster wichtiger Schritt zum langfristigen Ziel, jedoch stehen diese Menschen vor einer kniffeligen Frage. Sollte man zuerst seine Schulden komplett zurückzahlen oder sich lieber auf das Sparen konzentrieren, um Rücklagen zu bilden?




Betrachten wir es zunächst aus der nüchternen Perspektive. Ersparnisse sind keine vorhanden und mit einer Verbindlichkeit von 10.000 Euro berechnen wir die Gesamtkosten. Also das Geld, welches zusätzlich zur Rückzahlung der 10.000 Euro anfallen würde.

10.000 Euro Schulden, effektiver Zinssatz 4,99%
Laufzeit 84 Monate
monatliche Rate 141,29 Euro
Gesamtkosten: 1868,36 Euro

Laufzeit 36 Monate
monatliche Rate 299,66 Euro
Gesamtkosten: 787,76 Euro

Laufzeit 12 Monate
monatliche Rate 856,03 Euro
Gesamtkosten: 272,36 Euro

Schon diese einfache Rechnung zeigt, je länger man benötigt, um Schulden abzuzahlen, desto höher werden die Gesamtkosten für die Kreditaufnahme. Aber das ist auch nachvollziehbar, denn je länger das Geld jemanden zur Verfügung steht, desto mehr könnte man damit machen. Im Beitrag "Merken Sie sich den Wert 3,50 Euro" habe ich gezeigt, dass es ohne größere Probleme möglich ist, je angelegte 1.000 Euro monatlich 3,50 Euro als Ausschüttung zu erhalten. Bei 10.000 Euro sind es entsprechend 35 Euro pro Monat. Man könnte nun auf die Idee kommen, sich Geld zu leihen, um es anschließend auf diese Weise anzulegen. Je länger man das Investitionskapital auf Pump zur Verfügung hat, desto mehr Zinsen könnte man damit erzielen. Auf diesen Punkt kommen wir später am Ende des Artikels noch einmal zu sprechen.

Aber zurück zur Ausgangsfrage: Wie sollte man vorgehen, wenn noch Schulden abzuzahlen sind?
Aus Sicht der reinen Rendite sollten zunächst sämtliche Schulden bezahlt werden, da die Tilgungszinsen im Standardfall höher sind als Zinsen/Dividenden für Kapitalanlagen. Zumal wir in dieser Rechnung davon ausgehen, dass sonst keine Ersparnisse vorhanden sind.

Bei der Rückzahlung werden zuerst die Schulden beglichen, die den höchsten Zinssatz haben. Anschließend arbeitet man sich auf diese Weise sukzessive vor, bis man zur Verbindlichkeit gelangt, deren Zinssatz am niedrigsten ist.

Gründe für das Sparen vor Begleichen aller Schulden
Aus Sicht der Motivation - da man nach Abzahlen der Schulden quasi erst bei 0 angekommen ist - böte sich an, von der monatlichen Sparrate an 50-70% zur Tilgung der Schulden zu gebrauchen und entsprechend 30-50% als Sparrate für das Tagesgeldkonto zum Aufbau des finanziellen Schutzes. Dieses Vorgehen hätte die Motivation, dass einerseits die Schulden abgebaut werden, zum anderen man aber auch sieht, wie sich langsam aber sicher Kapital anhäuft.

Ein weiterer Grund neben der Schuldentilgung auch zu sparen, ist die Notwendigkeit eines Notgroschens. Wenn überhaupt keine Rücklagen vorhanden sind, werden bei der nächsten unvorhergesehenen Situation, außer der Reihe etwas Geld zu benötigen, die vorhandenen Schulden sofort wieder vergrößert. Mit dem Aufbau des Notgroschens - das Fundament des späteren finanziellen Schutzes - lassen sich überraschende Ausgaben, die nicht geplant waren, besser bewältigen. Gleichzeitig läuft die Schuldentilgung wie gewohnt weiter.

Fazit
Rein rechnerisch ist die Schuldentilgung am schnellsten vollendet, wenn alles verfügbare Geld dafür verwendet wird. Meine bevorzugte Strategie wäre allerdings aus den eben genannten Gründen etwa 50 bis 70% zur Rückzahlung der Verbindlichkeit zu nutzen und den Rest als Reserve für ungeplante Ausgaben rasch verfügbar auf ein Tagesgeldkonto zu legen. Letztendlich wird dieser Weg etwas teurer, wie das Rechenbeispiel weiter oben im Artikel zeigt. Dafür ist die Wahrscheinlichkeit jedoch deutlich höher in dieser fragilen Lebenssituation auf dem einmal eingeschlagenen Weg zu bleiben.


Kredite mit passivem Einkommen tilgen
Zum Abschluss betrachten wir ein Beispiel bei dem Kapital vorhanden ist, aber dennoch (vorübergehend) ein Kredit aufgenommen werden soll. Das kann durchaus Sinn machen, wenn man die vorhandenen Investitionen nicht liquidieren - also in Bargeld umtauschen - möchte. In dem Fall könnte die Tilgungsrate in der Höhe gewählt werden, dass die vorhandenen Geldflüsse aus passivem Einkommen die Kreditrückzahlung übernehmen. Selbst wenn dies nicht komplett gelingt, kann das passive Einkommen bereits einen Zeil der Rückzahlung übernehmen.
Dieses Vorgehen mit Immobilien im großen Stil angewandt, hat den erfolgreichen Finanzcoach Robert Kiyosaki in seinem Werk "Rich Dad, Poor Dad" weltweit bekannt gemacht.
Mehr dazu in den Artikeln: "Lässt sich Fremdkapital als Privatperson profitabel nutzen?" und "Nutzen Sie Investments zur Finanzierung Ihrer Wünsche und Hobbys".

Was ist Ihre Erfahrung mit der Schuldentilgung und gleichzeitigem Sparen? Hatten Sie schon einmal Schulden?

Zum Weiterlesen:

• Meiden Sie Schulden wie der Teufel das Weihwasser!
• Was ist bei einer privaten Überschuldung zu tun?
• Wie entgehen Sie der Armut?
• Warum Sie mit dem Vermögensaufbau keinen weiteren Tag warten sollten!
• gezielt mühelos sparen
• Warum die kleinen Ziele zur finanziellen Freiheit so wichtig sind